Fraud in Banking Financial Reports in Indonesia from an Agency Perspective
DOI:
https://doi.org/10.61132/icmeb.v2i2.363Keywords:
External Pressure, Financial Stability, Financial Target, Fraud, Independent CommissionersAbstract
This study examines the factors that cause fraud in financial reporting. The study analyzed 195 data points from 39 financial institutions listed on the Indonesia Stock Exchange (IDX) during the period 2019 to 2023 using a purposive sampling technique. The research applied multiple linear regression analysis to analyze the impact of governance independence and performance variables on the likelihood of fraudulent financial reporting. The independent variables include financial targets assessed by profitability (return on assets [ROA]), financial stability measured by changes in assets, external pressure measured by the debt-to-equity ratio (DER), and the proportion of independent commissioners as a measure of good corporate governance. The study proves that financial targets affect fraudulent financial reporting, while financial stability, external pressure, and independent commissioners do not influence fraudulent financial reporting. The findings of this study provide valuable insights for regulators, investors, and management to enhance oversight and reduce the risk of fraud in the banking sector.
Downloads
References
ACFE. (2020). Survei Fraud Indonesia. ACFE.Inonesia.or.Id. https://acfe-indonesia.or.id/wp-content/uploads/2021/02/SURVEI-FRAUD-INDONESIA-2019.pdf
Achmad, T., Ghozali, I., & Pamungkas, I. D. (2022). Hexagon Fraud: Detection of Fraudulent Financial Reporting in State-Owned Enterprises Indonesia. Economies, 10(1), 1–16. https://doi.org/10.3390/economies10010013
Ahmad, I., Khan, S., & Iqbal, S. (2024). Guardians of the vault: unmasking online threats and fortifying e-banking security, a systematic review. Journal of Financial Crime, 31(6), 1485–1501. https://doi.org/10.1108/JFC-11-2023-0302
Alvionika, P., & Meiranto, W. (2021). Analisis Kecurangan Pelaporan Keuangan Berdasarkan Fraud Diamond Theory (Studi Empiris pada Perusahaan Perbankan yang Terdaftar di BEI Tahun 2015-2019). Journal of Accounting, 10, 1–12.
Azizah, L., Ridwansyah, E., Kurniawan, U., Studi, P., Perpajakan, A., Lampung, P. N., Keuangan, K. L., & M-score, B. (2025). FAKTOR – FAKTOR YANG BERPENGARUH TERHADAP KECURANGAN. 5, 1982–1994.
Chenkiani, P., & Prasetyo, A. (2023). Fraud Dan Monitoring Dalam Perspektif Teori Keagenan. Jurnal Akuntansi, 12(2), 171–180. https://doi.org/10.46806/ja.v12i2.1016
Dwi Urip Wardoyo, Rafiansyah Rahmadani, & Putut Tri Hanggoro. (2021). Good Corporate Governance Dalam Perspektif Teori Keagenan. EKOMA : Jurnal Ekonomi, Manajemen, Akuntansi, 1(1), 39–43. https://doi.org/10.56799/ekoma.v1i1.25
Fernanda, R. E., & Kunci, K. (2025). Pengaruh Financial Stability , Financial Target , Dan Capability Terhadap Kecurangan Laporan Keuangan Pada Perusahaan Sektor Perbankan Yang Terdaftar Di BEI Periode 2020-2023 Dengan Metode Beneish M-Score. 8(1), 399–411.
Fitriana, L., Sinarasri, A., & Nurcahyono, N. (2024). Financial Statements Fraud of Banks in Indonesia : A Agency Perspective. 14(1), 102–113.
Fitriani, W. F., & Fidiana, F. (2024). Tata Kelola Perusahaan Dalam Mendeteksi Kecurangan Laporan Keuangan. Jurnal Ilmu Dan Riset …. http://jurnalmahasiswa.stiesia.ac.id/index.php/jira/article/view/5899%0Ahttp://jurnalmahasiswa.stiesia.ac.id/index.php/jira/article/download/5899/5946
Hidayat, A., & Muliasari, R. (2020). Pengaruh Likuiditas, Leverage dan Komisaris Independen Terhadap Agresivitas Pajak Perusahaan. SULTANIST: Jurnal Manajemen Dan Keuangan, 8(1), 28–36. https://doi.org/10.37403/sultanist.v8i1.183
IDX. (2020). Uang Nasabah Bank Mandiri Hilang Rp 128 Juta. Www.Idxchannel.Com. https://idx.co.id/id
Kunthi Fahmar Sandy. (2024). Indonesia Peringkat Teratas dalam Kasus Fraud Perbankan. Idx.Co.Id. https://www.idxchannel.com/banking/indonesia-peringkat-teratas-dalam-kasus-fraud-perbankan
Langsa, Y. R., Parastri, D. H., & Werimon, S. (2025). Faktor-Faktor Yang Mempengaruhi Fraudulent Financial Reporting Pada Perusahaan Perbankan Yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia (BEI) Periode 2020-2022. ACE: Accounting Research Journal, 4(2), 20–35. https://journal.feb.unipa.ac.id/index.php/ace
Lestari, U. P., & Jayanti, F. D. (2021). Pendeteksian Kecurangan Laporan Keuangan Dengan Analisis Fraud Pentagon. Jurnal Proaksi, 8(1), 38–49. https://doi.org/10.32534/jpk.v8i1.1491
Mayangsari2, A. M. R. S. (2025). Pengaruh stabilitas keuangan, tekanan eksternal, dan kualitas audit terhadap kecurangan laporan keuangan perusahaan perbankan. 5(1), 229–238.
Mendrofa, R., Wahyuni, A., Isnaini, P., & Aliah, N. (2024). Menilai Kinerja Keuangan Dengan Analisis Laporan Keuangan. Jurnal Bisnis Mahasiswa, 4(1), 35–43. https://doi.org/10.60036/jbm.v4i1.art4
Mukaromah, I., & Budiwitjaksono, G. S. (2021). Fraud Hexagon Theory dalam Mendeteksi Kecurangan Laporan Keuangan pada Perbankan yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia Tahun 2015-2019. Jurnal Ilmiah Komputerisasi Akuntansi, 14(1), 61–72. http://journal.stekom.ac.id/index.php/kompakpage61
Nada Annisa, & Cris Kuntadi. (2024). Faktor-Faktor Yang Mempengaruhi Kecurangan Laporan Keuangan Dengan Analisis Fraud Triangle. Jurnal Media Akademik (JMA), 2(5). https://doi.org/10.62281/v2i5.283
Nurhafifa, N., Rahmawati, R., & Ramadhan, A. (2023). External Pressure, Financial Stability dan Financial Target Terhadap Kecurangan Pada Laporan Keuangan (Kecurangan Pada Bank Umum Persero dan Bank Umum Swasta Nasional Pada Periode Tahun 2021). Journal of Economic, Management, Accounting and Technology, 6(2), 220–227. https://doi.org/10.32500/jematech.v6i2.4091
Nuryana, Y., Erfandi, E., & Indriani, Y. P. (2024). The Influence Of Financial Stability and Ineffective Monitoringon Financial Statement Fraud In Manufacturing Companies. Dinamika Akuntansi Keuangan Dan Perbankan, 13(2), 73–90.
Octavia Eriyana, & Dewi Saptantinah Puji Astuti. (2024). Pengaruh Stabilitas Keuangan dan Target Keuangan terhadap Kecurangan Laporan Keuangan. Jurnal Riset Ekonomi Dan Akuntansi, 2(3), 398–412. https://doi.org/10.54066/jrea-itb.v2i3.2375
Piotroski, J. D., Joos, P., Monahan, S., & Lee, C. (2013). to Separate Winners from Losers.
Putra, Y. P. (2022). Analisis Fraud Pentagon dalam Mendeteksi Kecurangan Laporan Keuangan dengan Menggunakan Fraud Score Model. EKOMBIS REVIEW: Jurnal Ilmiah Ekonomi Dan Bisnis, 10(1), 452–465. https://doi.org/10.37676/ekombis.v10i1.1651
Putri, Y. E., & Suryani, E. (2024). Determinan Faktor-Faktor Capability sebagai Perspektif Fraud Diamond terhadap Kecurangan Laporan Keuangan. Owner, 8(1), 402–413. https://doi.org/10.33395/owner.v8i1.1880
Rizki Ridhasyah, Nurkholik, anggi utami. (2022). Journal Economic Insights. Journal Economic Insights, 1(2), 1–26. https://jei.uniss.ac.id/index.php/v1n1/article/view/30
Rohmah, S., Setawati, E., P. Pardede, P., & Rahman, M. (2024). Determinan Deteksi Kecurangan Laporan Keuangan. Jurnal GeoEkonomi, 15(1.2024), 131–140. https://doi.org/10.36277/geoekonomi.v15i1.2024.440
Saadah, M., Prasetiyo, Y. C., & Rahmayati, G. T. (2022). Strategi Dalam Menjaga Keabsahan Data Pada Penelitian Kualitatif. Al-’Adad : Jurnal Tadris Matematika, 1(2), 54–64. https://doi.org/10.24260/add.v1i2.1113
Sandy, K. F. (2023). No Title. Www.Idxchannel.Com. https://www.idxchannel.com/banking/bri-tindak-tegas-2-karyawan-di-lahat-kami-zero-tolerance-terhadap-fraud/all
Sasongko, N., & Wijayantika, S. F. (2019). Faktor Resiko Fraud Terhadap Pelaksanaan Fraudulent Financial Reporting (Berdasarkan Pendekatan Crown’S Fraud Pentagon Theory). Riset Akuntansi Dan Keuangan Indonesia, 4(1), 67–76. https://doi.org/10.23917/reaksi.v4i1.7809
Septiani, S., Darlis, E., Hanif, R. A., Akuntansi, P. S., Akuntansi, J., Riau, U., Pekanbaru, K., & Riau, P. (2025). Pengaruh Target Keuangan , Tekanan Eksternal , Stabilitas Keuangan , dan Ketidakefektifan Pengawasan Terhadap Kecurangan Laporan Keuangan ( Studi Empiris pada Perusahaan Keuangan yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia tahun 2020-2022 ). 2(1), 410–426.
Skousen, C. J., Smith, K. R., & Wright, C. J. (2009). Detecting and predicting financial statement fraud: The effectiveness of the fraud triangle and SAS No. 99. In M. Hirschey, K. John, & A. K. Makhija (Eds.), Corporate Governance and Firm Performance (Vol. 13, pp. 53–81). Emerald Group Publishing Limited. https://doi.org/10.1108/S1569-3732(2009)0000013005
Sugiarto, A. I., & Damayanti, R. (2023). Pengaruh Stabilitas Keuangan, Arus Kas Bebas dan Intensitas Modal Terhadap Manajemen Laba (Studi Empiris pada Perusahaan Sektor Consumer Non-Cyclicals yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia Periode 2018-2022). Jurnal Economina, 2(12), 3777–3786. https://doi.org/10.55681/economina.v2i12.1092
Sutisna, D., Nirwansyah, M., Ningrum, S. A., & Anwar, S. (2024). Studi Literatur Terkait Peranan Teori Agensi pada Konteks Berbagai Issue di Bidang Akuntansi. Karimah Tauhid, 3(4), 4802–4821. https://doi.org/10.30997/karimahtauhid.v3i4.12973
Syahraeni. (2024). Kasus Penipuan di Perbankan Syariah: Analisis Fraud Internal dan Implikaisnya Terhadap Kepercayaan Nasabah. 6(1), 122–140.
Tan, Angelina, N., & Anis, C. (2022). Pengaruh Proporsi Dewan Komisaris Independen , Terhadap Kecurangan Laporan Keuangan. Diponegoro Journal of Accounting, 11, 1–13.
Tanjaya, A., & Kwarto, F. (2022). Tata Kelola Perusahaan Dalam Mengurangi Kecurangan Laporan Keuangan (Systematic Literature Review Dengan Metode Meta Sintesis). Jurnal Akademi Akuntansi, 5(3), 312–332. https://doi.org/10.22219/jaa.v5i3.21248
V. Yulianti, D. Wulandari, S. Sopiah, et al. (2023). Analisis Stabilitas Keuangan dan Tekanan Eksternal Terhadap Kecurangan Laporan Keuangan dengan Pendekatan Teori Keagenan. Journal of Trends Economics and Accounting Research, 3(4), 519–528. https://doi.org/10.47065/jtear.v3i4.643
Waruwu, R., & Sugeng, A. (2023). Pengaruh Stabilitas Keuangan dan Komite Audit Terhadap Kecurangan Laporan Keuangan. Jurnal Ilmu Manajemen, Ekonomi Dan Kewirausahaan, 3(1), 50–66.
Widowati, A. I., & Oktoriza, L. A. (2021). Analisis Corporate Governance Terhadap Financial Statement Fraud. Jurnal Stie Semarang, 13(2), 1–10.
Wijaya, V. (2022). Pengaruh Stabilitas Keuangan dan Tekanan Eksternal terhadap Fraud Laporan Keuangan. Mdp Student Conference (Msc) 2022, 111–118.
Downloads
Published
How to Cite
Issue
Section
License
Copyright (c) 2025 Proceeding of the International Conference on Management, Entrepreneurship, and Business
This work is licensed under a Creative Commons Attribution-ShareAlike 4.0 International License.
